금 투자 방법 총정리: KRX 금시장 vs 금 ETF 세금과 수수료 비교

지정학적 리스크가 고조되고 경제 불확실성이 커질 때마다 어김없이 주목받는 자산이 있습니다. 바로 '금(Gold)'입니다. 인플레이션을 방어하는 최고의 수단이자, 포트폴리오의 안전판 역할을 하는 금은 자산가들의 필수 보유 항목입니다.

 

하지만 금을 사는 방법은 너무나 다양합니다. 금은방에서 골드바를 살 수도 있고, 은행 금 통장을 만들 수도 있으며, 주식처럼 ETF를 살 수도 있습니다. 중요한 것은 방법에 따라 세금과 수수료가 천차만별이라는 점입니다. 본 글에서는 스마트한 투자자들이 가장 선호하는 'KRX 금시장'과 '금 ETF' 투자를 비교 분석하고, 세금을 한 푼도 내지 않는 최적의 투자법을 소개합니다.

 

(반짝인다고 다 같은 금이 아닙니다. 세금 떼고 남는 수익이 진짜 내 금입니다.)

 

1. 금 투자 방법별 특징 비교

초보자가 가장 많이 하는 실수가 은행에서 '금 통장(골드뱅킹)'을 만들거나, 홈쇼핑에서 '골드바'를 사는 것입니다. 결론부터 말하자면 이 두 가지는 수수료와 세금 면에서 가장 불리한 방식입니다.

 

1) 실물 골드바 구매의 함정

실물 금을 살 때는 부가가치세 10%를 내야 합니다. 즉, 사자마자 -10% 손실을 안고 시작하는 셈입니다. 여기에 제작 비용(공임비)까지 더해지면, 금값이 최소 15% 이상 올라야 본전이 됩니다.

 

2) 은행 금 통장(골드뱅킹)

편리하긴 하지만, 매매 차익에 대해 15.4%의 배당소득세를 내야 하며, 거래 수수료도 약 1% 수준으로 높은 편입니다. 금융소득종합과세 대상에도 포함됩니다.

 

2. 승자는? KRX 금시장 vs 금 현물 ETF

주식 투자자에게 가장 익숙하고 합리적인 두 가지 방법을 비교해 보겠습니다.

 

1) KRX 금시장 (한국거래소)

정부가 금 거래 양성화를 위해 만든 시장으로, 증권사 앱에서 주식처럼 쉽게 사고팔 수 있습니다. 가장 큰 장점은 '매매 차익 비과세'입니다. 금값이 2배가 되어 1억 원을 벌어도 세금이 '0원'입니다. 금융소득종합과세에도 포함되지 않으며, 장내 거래 시 부가가치세도 면제됩니다. (단, 실물 인출 시에는 부가세 부과)

 

2) 금 현물 ETF (ACE KRX금현물 등)

퇴직연금(DC, IRP) 계좌나 ISA 계좌에서 금에 투자하고 싶다면 ETF가 유일한 대안입니다. (KRX 금시장은 퇴직연금 계좌에서 매매 불가). 일반 계좌에서는 15.4%의 세금이 발생하지만, 연금 계좌에서 투자할 경우 과세이연 및 세액공제 혜택을 누릴 수 있다는 장점이 있습니다.

 

3. [비교표] 한눈에 보는 금 투자 세금표

복잡한 세금 체계를 표로 정리했습니다. 자신의 투자 목적에 맞는 방법을 선택해 보세요.

 

구분	KRX 금시장 (추천)	금 현물 ETF
매매 차익 세금	비과세 (0원)	15.4% (배당소득세)
금융소득종합과세	해당 없음	포함됨
거래 수수료	0.2 ~ 0.3% 내외	ETF 운용 보수 발생
투자 가능 계좌	일반 증권 계좌	연금저축, IRP, ISA

 

4. 결론: 목적에 따른 최적의 선택

정리하자면 다음과 같습니다.

• 일반 여유 자금으로 투자한다면: 무조건 'KRX 금시장'이 정답입니다. 세금 없이 순수하게 금값 상승분을 가져갈 수 있는 유일한 방법입니다.
• 연금 계좌(IRP)에서 투자한다면: '금 현물 ETF'를 선택하세요. KRX 금시장은 연금 계좌에서 거래가 불가능하기 때문입니다. 안전자산 30% 룰을 채우는 용도로도 훌륭합니다.

금은 이자를 주지 않는 자산이지만, 화폐 가치 하락을 방어하는 가장 강력한 방패입니다. 포트폴리오의 5~10% 정도는 금으로 채워두는 것이 진정한 자산 배분의 완성입니다.